深圳家新闻 ：证券时报讯步进 年报表露 季，上市公司变革 审计机构已成为常年“例菜”。

证券时报记者按要害 字统计发明 ，自2021年12月1日至2022年2月28日，共有110家上市公司(含1家B股公司)拟变革 2021年度审计机构，同比上年度数目 呈降落 趋向 。此中 ，百亿以下市值上市公司共有90家，成为换所主体，占比超八成。

不外 ，新《证券法》实行 两年来，随同 监管力度进级 ，上市公司与管帐 师事务所之间审计博弈正不竭 进级 。

证券时报记者留意 到，一方面，传统头部审计机构加倍 自动 地筛选客户，甚至直言审计痛点，或者与上市公司自动 “分别 ”；另一方面，新存案 的审计机构大量 招揽客户，本钱 市场新手“看门人”密集上阵，激发 监管高度存眷 。

中小市值公司主导“换所”

2021年年报表露 时代 ，上市公司再次掀起“换所”潮。凡是 ，审计机构会在年末 进步 驻上市公司，开展预审核工作，此后上市公司一般不再等闲 变革 年报审计机构。

一家四年夜 管帐 师事务所负责人告知 证券时报记者，年报表露 前，上市公司“换所”的原因凡是 都是审计师与公司之间未告竣 一致审计看法 ；“A股公司变革 审计机构比拟 常见，而在港股较少变革 ，凡是 担忧 频仍 调换 审计师会影响市场对公司的信念 ”。

着名 财税审专家、资深注册管帐 师刘志耕也向记者表现 ，管帐 师事务所对上市公司潜伏 的各类 风险很是 谨严 ，而上市公司不克不及 接收 管帐 师事务所的调剂 看法 或建议，或非无保存 审计看法 ，致使两边 无法告竣 一致而终极 谈崩。这是上市公司变革 管帐 师事务所的最重要 原因，尤其是在ST公司呈现 较多。其他常见原因还包含 ：上市公司为了“购置 ”本身 须要 的审计看法 ；管帐 师事务所之间的压价竞争；管帐 师事务所自身对客户的优化调剂 ；管帐 师事务所自身的人力和时光 部署 无法知足 审计工作的须要 等。

沪深买卖 所也对上市公司换所潮高度存眷 。近三个月，约1/3换所上市公司被问询，尤其是高频换所的上市公司被重点存眷 ，并请求 上市公司与审计机构两边 阐明 是否已经开展预审核工作，是否存在重年夜 不合 。

证监会宣布 的近年证券审计市场统计显示，2018、2019、2020年涉及换所的上市公司分辨 为294家、717家和398家。此中 ，2019年景 为换所岑岭 期，重要 原由于 前任审计机构被立案查询拜访 ，对应占比跨越 一半，其余原因包含 审计团队职员 活动 、上市公司实控人请求 或者依照 国有企业轮换划定 换所等原因。

比拟 之下，拟变革 2021年度审计机构的上市公司数目 有进一步降落 趋向 。

证券时报记者依照 “变革 管帐 师事务所”要害 字统计发明 ，自2021年12月1日至2022年2月28日，A股共有109家上市公司拟变革 2021年度审计机构。此中 ，以市值百亿以下上市公司为主体，占比超八成。

另一方面，表露 换所的上市公司中，有26家被风险警示，34家的2020年年报被出具非标审计看法 ；别的 ，在已表露 事迹 预告的上述换所上市公司中，50家公司估计 2021年事迹 降落 或吃亏 ，占比约六成。

据证监会统计，2020年度换所公司中，69家公司被出具非标看法 ，占换所公司总数的17.3%，远高于上市公司总体非标看法 占比(5.9%)，非标事项重要 涉及连续 经营存疑、联系关系 方资金占用及违规担保、资产减值、立案查询拜访 、估计 欠债 等题目 。在涉及换所问询函中，沪、深买卖 所也凡是 都请求 上市公司阐明 上一年度非标看法 打消 情形 。

刘志耕表现 ，因为 各上市公司每年的经营形势、进程 及成果 等都在产生 变更 ，可能呈现 各类 新情形 、新题目 ，而注册管帐 师须要 针对这些新情形 、新题目 从头 作出剖析 和判定 ，这就难免 会呈现 注册管帐 师以为 须要 被审计单元 进行调剂 的情形 ，假如 上市公司分歧 意调剂 ，为了防备 和下降 审计风险，注册管帐 师会颁发 非标看法 。

“但不管是审计调剂 或颁发 非无保存 看法 ，城市 对上市公司发生 必定 甚至较年夜 的影响或丧失 ，而上市公司的目的 是在确保审计调剂 对自身影响最小、好处 最年夜 化的情形 下取得最满足 的审计看法 。”刘志耕指出，在这种情形 下，两边 很轻易 呈现 分歧 的熟悉 或抵触 ，发生 不合 也就在所不免 ，假如 谈不拢，两边 都有提出解除营业 商定 的可能。

2020年末 出台的退市新规，进一步加年夜 了审计陈述 的“话语权”。在财政 类退市划定 中，新增退市风险警示公司被出具保存 看法 的情况 ，同时将审计看法 和其他财政 指标交叉实用 ；在其他风险警示中，新增内部把持 被出具无法表现 看法 或否认 看法 、持续 三年吃亏 且审计陈述 显示连续 经营才能 存疑的情况 。

不外 ，对于A股市场，频仍 换所凡是 并不组成 投资上市公司的重要 参考尺度 。从事私募投资人士向记者表现 ：“财政 总监去职 、变革 审计机构、财报迟到等类型上市公司都要警戒 。不外 ，投资者对投资标的筛选过于严格 的话，会少良多 投资机遇 ，也很难获得逾额 收益。”久远 来看，监管履行 力度仍是 要看接下来退市具体履行 情形 。

博弈水平 晋升

2021年度调换 审计机构的A股公司数目 有降落 趋向 ，但本轮上市公司与审计机构的博弈水平 明显 晋升 ，由审计机构方面提出的“分别 ”案例显明 增添 ，有的审计机构甚至不吝 违约也要与客户解约。

2022年1月6日，ST光一通知布告 ，基于2021年度财政 陈述 审计工作量及项目排期等现实 情形 ，众华管帐 师事务所提出不持续 担负 公司2021年度审计机构，公司拟聘请 深圳久安管帐 师事务所作为2021年度审计机构。

对于变革 详情，ST光一在答复 监管问询中吐槽众华所“临阵变卦”：底本 在2020年股东年夜 会上，上市公司已经经由过程 了续聘众华会事项，但在2021年12月14日方收到众华所来函，告诉 将不持续 担负 上市公司2021年度审计机构。

对此，ST光一表现 盼望 能持续 坚持 合作，并包管 将全力共同 众华所2021年度财政 陈述 的审计工作；同时也表现 从合同实行 角度动身 ，众华所将可能面对 因姑且 提出不担负 上市公司2021年度审计机构而导致的响应 风险。

但众华所收到上市公司回函后，仍保持 其不持续 担负 审计机构的看法 。众华所给出的来由 是基于对风险身分 以及工作时光 部署 的斟酌 ，自动 提出不再担负 2021年度审计机构；别的 ，在过往年度的审计进程 中以及本次调换 管帐 师事务所的沟通中，众华所表现 与公司不存在未解决的争议事项。

众华所对上市公司2020年财政 陈述 出具保存 看法 的审计陈述 ，重要 原因系无法判定 ST光一公司控股股东江苏光一投资治理 有限义务 公司占用金钱 可收回性和坏账预备 计提的正确 性等题目 ，对公司财政 报表的影响。

除了自动 分别 ，审计机构还会直面与上市公司审计不合 点。

雪松成长 1月21日表露 拟将原2021年度年报审计机构复兴 华管帐 师事务所变革 为中喜管帐 师事务所。原因是复兴 华所对公司主营营业 的鉴定 、营收扣除新规的认定存在分歧 看法 ，且原项目团队主审职员 也产生 了变更 ，经两边 友爱 协商，公司拟不再续聘复兴 华所，两边 友爱 分别 。

具体来看，2020年，雪松成长 供给 链营业 实现营业收进 5.12亿元，占营业收进 33.57%；2021年1-6月，公司供给 链营业 实现营业收进 7.85亿元，占营业收进 81.82%。上市公司以为 供给 链营业 已成为主营营业 之一，且占营业收进 比例最年夜 ，不该 属于《营收扣除指南》认定的营收扣除项，该项判定 上市公司与复兴 华存在不合 。此前，证券时报曾报道雪松信任 部门 产物 兑付过期 ，且其底层资产相干 的供给 链营业 涉嫌“空转”商业 。雪松成长 相干 供给 链营业 的合规性也被监管问询。

上市公司与审计机构的不合 点还扩散至其他营业 所涉用度 。好比 新研股份将原立信管帐 师事务所改聘变革 为亚太(团体 )管帐 师事务所，不合 点之一就是涉及上市公司尚拖欠办事 用度 70万元。

新手“看门人”登场

上市公司与审计机构博弈进级 布景 之下，新业态也在构建中。年报季以来，“一所难聘”屡屡呈现 ，*ST新亿等上市公司多次被买卖 所催促实时 聘请 审计机构；另一方面，多家公司调换 审计机构的名单中，呈现 了一批新手“看门人”的身影。

ST天润于2月15日晚间通知布告 ，拟聘请 湖南容信管帐 师事务所(通俗 合股 )为公司2021年度年审管帐 师事务所。而湖南容信刚完成从事证券办事 营业 的存案 工作不久，此前证券营业 收进 为零。2月11日，证监会颁布 最新一批从事证券办事 营业 管帐 师事务所存案 名单，湖南容信等4家管帐 师事务地点 列。

2020年3月1日，修订后的《证券法》正式实行 ，管帐 师事务所从事证券办事 由行政允许 改变 为存案 治理 ，停止 了证券营业 资历 允许 轨制 。这之后，存案 审计机构激增。截至今朝 ，从事证券办事 营业 管帐 师事务所由存案 前的40家已经扩容至84家。

新规实行 近两年，随同 行业准进 门槛的下降 ，更多中小事务所被激活。在对A股2021年报的审计工作中，据证券时报记者不完整 统计，湖南容信、中瑞城管帐 师事务所、鹏嘉会 计师事务所、旭泰管帐 师事务所、浙江天平管帐 事务所、深圳久安管帐 师事务所、广东亨安管帐 师事务所、广东司农管帐 师事务所、尤尼泰振青等一批审计机构为初次 表态 。此中 ，尤尼泰振青更是一口吻 揽下中嘉博创、*ST索菱和*ST厦华3单2021年年报审计营业 。

记者梳剃头 现，上述中小事务所接单的A股年审营业 凡是 有两类情况 ，一是上市公司前任审计机组成 员“转会”，为坚持 审计工作的一致性和持续 性，故换至新所。如ST天润表现 ，前任管帐 师事务所审计团队参加 拟变革 的管帐 师事务所，为了包管 审计的延续性，拟变革 今年 度财政 报表的审计机构。通知布告 显示，湖南容信部署 的项目构成 员中有3人介入 ST天润上年度的年审工作。

此外，ST联建也以雷同 来由 ，聘请 了广东亨安管帐 师事务所。该事务所成立于2021年3月3日，于2021年11月30日完成证券办事 营业 管帐 师事务所存案 。在聘请 广东亨安管帐 师事务所2个多月后，ST联建通知布告 变革 签字注册管帐 师。

二是在原所因“自身原因和年审义务 的打算 部署 ”而废弃 审计营业 的情形 下，由新所接单。但此类型下，以高审计营业 风险的公司居多。如旭泰管帐 师事务所承接的*ST丹邦、*ST华讯年审营业 ，两家公司2020年年报审计看法 类型均为“无法表现 看法 ”。

别的 ，更有新所接单的营业 系多番转手而来。2021年9月，*ST索菱通知布告 ，综合斟酌 公司经营成长 和审计需求等情形 ，公司拟改聘上会管帐 师事务所担负 公司2021年度审计机构。记者留意 到，上一年度，亚太(团体 )管帐 师事务所为公司出具的2020年度审计看法 类型为“保存 看法 ”。本年 1月28日，*ST索菱再度宣布 换所通知布告 ，称因为 上会审计义务 沉重 及职员 调动，经谨慎 检视职员 实时 间部署 ，为保障审计质量，经与上会充足 沟通、协商，两边 一致批准 终止办事 协定 。同时拟改聘尤尼泰振青。

“事实上，因为 此前的审计市场早已划分完毕，所以新报备的中小管帐 师事务所基础 上只能与寻找不到管帐 师事务所的上市公司合作，而这些上市公司基础 上都是有各类 各样严重题目 ，好比 审计风险很是 年夜 的，原管帐 师事务所废弃 的。”刘志耕表现 。

门槛下降 并不即是 义务 下降 ，新证券法亦年夜 幅进步 了审计掉 败的违法本钱 ，对各管帐 师事务所来说，证券办事 营业 仍属于高风险营业 。据证监会传递 ，2019年以来，合计查处24家管帐 师事务所违法案件。2021年，证监会依法立案查询拜访 中介机构违法案件39起，较2020年同期增加 一倍以上，将2起案件线索移送或传递 公安机关。

刘志耕以为 ，从新证券法实行 不到两年的现实 情形 来看，这些中小管帐 师事务所确切 很难承接到“质量较好”的上市公司，往往都是有各类 各样遗留或严重题目 的，并且 难以处置 ，行业内称之为“烫手山芋”。现实 上，对于这些“烫手山芋”证券监管部分 早已是“关心 有加”，这就又给相干 中小事务所难上加难。

对于改聘新所的上市公司相干 投资风险，财政 专家方烈向记者表现 ，凡是 新管帐 事务所对相干 公司缺少 懂得 ，一旦出场 审计发明 公司有题目 ，也会稳重 ；有的公司造假技能 较高，除了知根知底的老所，新所一般短时光 基本 看不出来，是以 短期也不见得就必定 会爆雷。

据证监会统计，2020年度头部管帐 师事务所出具非标陈述 比例低于其他类管帐 师事务所，后者出具了141份非标陈述 ，非标陈述 占比为12.7%。从客户风险构造 来看，头部管帐 师事务所ST公司客户占比仅为3.5%，其他管帐 师事务所ST公司客户占比到达 10.9%，反应 出风险公司向中小管帐 师事务所集聚的趋向 。是以 ，经验并不丰盛 的新手“看门人”须要 做好更为充足 的预备 。